1-11 Immobilier
Si vous êtes propriétaire, votre maison est probablement l’endroit où vous gardez la plupart de votre richesse. Tout le monde espère pouvoir vendre sa maison pour plus que ce qu’il a payé – ce qui signifie que chaque propriétaire est un investisseur immobilier !
« Investissement immobilier » signifie gagner de l’argent en fonction des bâtiments ou des propriétés. Il existe quatre principales façons d’être un investisseur immobilier – un « Spéculateur », un « Propriétaire », un « Investisseur en REIT » ou un « Investisseur hypothécaire ».
Le Spéculateur
Un « Spéculateur » achète un actif en croyant que le prix va augmenter et le revend plus tard. Il « Spéculent » que le prix va monter. En termes d’investissement immobilier, la plupart des propriétaires sont des spéculateurs (à moins qu’ils ne prévoient de vivre dans leur maison jusqu’à leur mort, la transmettant à leurs enfants).
Au-delà des propriétaires réguliers, le « flipping de maison » est également une spéculation (où une personne achète une maison délabrée à bas prix, la rénove et la revend avec un profit). Bien qu’il existe de nombreux schémas « devenez riche rapidement » basés sur le flipping de maison, cela peut également être une stratégie de carrière viable. Vous pouvez également agir en tant que « spéculateur » en investissant dans des entreprises de construction, où la valeur de leurs actions augmente à mesure que la valeur des propriétés qu’elles peuvent construire augmente.
Le dernier niveau de spéculateurs est réservé aux riches. Ce sont des promoteurs immobiliers – achetant soit des terrains vides, soit des propriétés et développant cette propriété et la zone environnante pour la rendre plus précieuse, avant de la vendre. Les promoteurs immobiliers considèrent généralement des zones beaucoup plus grandes qu’une seule maison, et cela nécessite donc beaucoup de liquidités pour fonctionner.
Le Propriétaire
Si vous avez déjà loué, vous savez ce qu’est un propriétaire – quelqu’un qui possède une propriété et la loue à quelqu’un d’autre. Les propriétaires peuvent être de grandes entreprises ou de petits propriétaires qui possèdent quelques appartements qu’ils louent, et ils sont également très courants.
Si vous achetez votre propre maison et décidez de déménager, vous serez confronté à un choix ; voulez-vous vendre votre maison actuelle et utiliser les revenus pour financer la nouvelle, ou voulez-vous louer votre première maison et percevoir les revenus ? Ce flux de revenus est un concept clé de l’investissement immobilier.
L’Investisseur en REIT
Les Sociétés d’Investissement Immobilier (ou REIT) sont des véhicules d’investissement spécialisés dans l’immobilier. Les REIT sont un peu comme des ETF pour les propriétés (et peuvent être achetés sur le marché boursier). Ils investissent dans des mélanges de développement immobilier (en tant que spéculateur) et de possession d’un grand nombre de propriétés qu’ils louent (en tant que propriétaire). Les REIT combinent l’argent de nombreux investisseurs en un seul fonds afin qu’ils puissent avoir les liquidités nécessaires pour s’attaquer à des investissements immobiliers majeurs.
Parmi les REIT les plus populaires, on trouve :
- Prologis, Inc. (PLD)
- American Tower Corporation (AMT)
- Equinix, Inc. (EQIX)
- Welltower Inc. (WELL)
- Simon Property Group, Inc. (SPG)
L’Investisseur Hypothécaire
Lorsque nous avons parlé des comptes bancaires au début du cours, nous avons utilisé l’exemple de la banque émettant un prêt pour une hypothèque – quelqu’un d’autre empruntant de l’argent pour acheter une maison. Cependant, les banques ne conservent généralement pas cette hypothèque pendant 30 ans, en encaissant le chèque chaque mois. Au lieu de cela, les banques combinent souvent un ensemble d’hypothèques en un paquet et les vendent à des investisseurs.
Les banques obtiennent de l’argent immédiatement, qu’elles peuvent ensuite prêter à d’autres clients. Les investisseurs obtiennent un flux de revenus régulier des paiements hypothécaires pendant une longue période.
Les titres adossés à des hypothèques fonctionnent davantage comme des obligations que comme des actions, où vous achetez un titre unique et recevez un revenu constant. Toutes les sociétés de courtage n’offrent pas de titres adossés à des hypothèques, mais ils sont accessibles à l’investisseur moyen si vous savez où chercher.
Si vous prévoyez de vivre dans une ville pendant plus de 5 ans, vous devriez acheter une maison. Après avoir une maison et avoir commencé à faire croître votre épargne, achetez une maison de vacances quelque part où vous souhaitez aller pendant les 20 prochaines années. Tout comme vous ne devriez jamais mettre tout votre argent dans une seule action, vous ne devriez jamais avoir toute votre richesse personnelle sur le marché boursier. Utilisez des REIT dans votre portefeuille d’actions si vous recherchez des rendements de dividendes élevés, mais SORTIE TOUJOURS avant que la prochaine récession ne frappe. Les actions de construction de maisons sont généralement des indicateurs avancés et leur activité vous donne une indication de la direction que prend l’économie.