Podporujeme mnoho různých typů objednávek v celém systému! Co je to “typ objednávky”? Když chcete koupit nebo prodat akcii, ceny se neustále mění; cena nyní se může velmi lišit od ceny zítra. Většina investorů se zajímá o nákup a prodej akcií pouze tehdy, když dosáhnou určité ceny, různé “typy objednávek” jsou různé pokyny, které dáváte Read More…

Definice Forex nebo (FX) je termín používaný pro měnový trh světa. Pochází z výrazů “Foreign Exchange”. Na rozdíl od burz, jako je Newyorská burza cenných papírů (NYSE), nemá Forex trh fyzické místo, místo toho popisuje “interbankovní” nebo mimoburzovní (OTC) trh pro měny. Měny se obchodují 24 hodin denně, pět dní v týdnu (od nedělní noci Read More…

1-01 Pochopení investičních možností Poprvé, když Tiger Woods vzal golfovou hůl, nedokázal trefit míček dokonale rovně na 300 yardů a poprvé, když Michael Jordan vzal basketbal, nedokázal ho zafouknout, takže si nemyslete, že budete schopni dosáhnout 100% návratnosti v prvním roce. Než mohl Tiger trefit golfový míček na 300 yardů, musel se naučit, kterou část Read More…

1-02 Základní bankovní účty Bankovní účty vydávají banky, úvěrové unie a spořitelny jako bezpečný způsob, jak uchovávat své peníze a mít k nim snadný přístup později (aniž byste museli nosit všechny své hotovosti všude, kam jdete). Pokud máte svých prvních 500 dolarů, obvykle máte dvě možnosti účtů: Spořicí účet nebo Běžný účet. Než se dostaneme Read More…

1-03 Certifikáty vkladů (CD) Investiční možnost v většině bank, kde souhlasíte s uložením konkrétní částky peněz na pevně stanovenou dobu (tomu se říká splatnost). Tím, že souhlasíte s tím, že necháte své peníze v bance po určitou dobu, vám banka obvykle vyplácí úrokovou sazbu vyšší než u spořicích a peněžních trhů. CD, souhlasíte s uložením Read More…

1-04 Akcie Akcie jsou “kapitálové investice”, což znamená, že když vlastníte akcie společnosti, vlastníte část této společnosti. Například, pokud vlastníte 1 000 akcií společnosti Apple Computer a Apple má 1 000 000 akcií, které jsou “vydané a v oběhu”, pak vlastníte 0,1 % společnosti. Pokud by byla Apple prodána jiné společnosti za 50 000 000 Read More…

1-05 Podílové fondy Podílový fond je typ investice, kde správce peněz vezme vaše peníze a investuje je podle svého uvážení, obvykle podle nějakých hrubých pokynů. Například skupina Fidelity má fond, který se specializuje na hledání akcií s vysokými dividendami Akcie jsou “kapitálové investice”, což znamená, že jednotlivci, kteří vlastní akcie společnosti, skutečně vlastní část této Read More…

1-06 ETF (fondy obchodované na burze) ETF jsou kombinací podílových fondů a akcií. ETF jsou jednoduše portfoliem akcií nebo dluhovým závazkem společnosti, ministerstva financí USA nebo města, kde si dlužník půjčuje prostředky (obvykle v částkách po 1 000 USD), provádí pololetní úrokové platby na základě kuponové sazby a nakonec vrací půjčenou částku (1 000 USD) Read More…

1-07 Dluhopisy Na rozdíl od akcií, které jsou “kapitálovými investicemi”, což znamená, že jednotlivci, kteří vlastní akcie společnosti, skutečně vlastní část této společnosti. akcie, které jsou kapitálovými nástroji, dluhová povinnost společnosti, ministerstva financí USA nebo města, kde si dlužník půjčuje prostředky (obvykle v částkách po 1 000 USD), provádí pololetní úrokové platby na základě úrokové Read More…

1-09 Zlato a další drahé kovy Když jsme se zabývali komoditami, zmínili jsme železo a měď, ale ne zlato a stříbro. To je proto, že drahé kovy fungují podle jiných pravidel než ostatní komodity – a jsou pro investory velmi odlišné. To je proto, že na rozdíl od železa nebo mědi, které se používají pouze Read More…

1-10 Zahraniční měny a zahraniční akcie Právě jste získali nějaké interní informace – Nintendo brzy oznámí novou hru Zelda, která vyjde na jejich nové konzoli. Hráči jsou nadšení, tohle bude jistý hit. Jako bystrý investor si myslíte, že teď by mohl být dobrý čas investovat do Nintenda! Ale počkejte, Nintendo není uvedeno na hlavních amerických Read More…

1-11 Reality Pokud jste majitelem domu, pravděpodobně je váš domov místem, kde uchováváte většinu svého bohatství. Každý doufá, že bude moci prodat svůj domov za více, než za kolik ho koupil – což znamená, že každý majitel domu je investorem do nemovitostí! „Investování do nemovitostí“ znamená vydělávat peníze na základě budov nebo nemovitostí. Existují čtyři Read More…

1-12 Nedávný výkon investic Teď, když jsme se podívali na několik různých typů investic, můžeme porovnat, jak si vedly v průběhu času. V tomto případě si představíme, že jsme investovali 10 000 $ do akcií, zlata, komerčních nemovitostí, rezidenčních nemovitostí a spořicího účtu v lednu 2010 a vybrali jsme naše peníze na konci května 2021. Read More…

1-13 Zdroje Gratulujeme, právě jste dokončili první kapitolu! Toto je revize slovníku a některé další zdroje pro více informací, než přejdeme k zkoušce kapitoly. Slovník Bankovní účty – depozitní účet v bance, který slouží jako bezpečný způsob, jak uchovávat své peníze a později je vybrat. Kontokorentní účty – typ bankovního účtu, který byste používali pro Read More…

2-01 Co jsou burzy cenných papírů? V poslední lekci jsme použili jednoduchý příklad 10 kupujících a 10 prodávajících, kteří se sešli ve stejné místnosti, aby obchodovali s akciemi jedné společnosti. Ve skutečném světě obchoduje stovky milionů lidí a společností s triliony akcií milionů společností – dostat všechny do jedné místnosti by bylo zcela nemožné. To Read More…

2-02 Historie – Wall Street „Wall Street“ je ulice v New Yorku, blízko jižního konce Manhattanu. Je domovem Newyorské burzy cenných papírů a největším centrem obchodování s akciemi a financí na světě. Historie První evropská kolonie v tom, co nyní známe jako New York, byla vlastně nizozemská – původní název města byl Nový Amsterdam. Nový Read More…

2-03 Jiné burzy Kromě Newyorské burzy existuje také Americká burza (AMEX) a NASDAQ. V minulosti byla NASDAQ určena pro menší společnosti, které teprve začínaly, a bylo prestižní pro ně přejít na NYSE nebo AMEX. Mezi těmito menšími společnostmi byly i některé, o kterých jste možná slyšeli, jako Apple Computer (AAPL), Intel (INTC) a Microsoft (MSFT). Read More…

2-04 Veřejné versus soukromé společnosti & IPO versus cenné papíry na sekundárním trhu Teď, když víte, co je burza, je nutné udělat velmi důležité rozlišení mezi tím, které akcie se obchodují na burzách a které ne. Většina společností jsou soukromé společnosti a neobchodují na burzách. Holičství a květinářství na rohu, chlapík, který seká váš trávník, Read More…

2-05 Časování trhu a pohyb Nyní, když víte, co je akciový trh a jakou roli Akciové burzy jsou jednoduše organizace, které umožňují lidem kupovat a prodávat akcie. Akciová burza hraje, pojďme se na chvíli zastavit a podívat se, jak se pohybují ceny akcií a ekonomika. Jak byste mohli očekávat, časování je v investování extrémně důležité, Read More…

2-06 Býčí vs. Medvědí trhy Oblíbené zprávy o podnikání a ekonomice často odkazují na „býčí“ nebo „medvědí“ trhy. Pravděpodobně už máte nějakou představu, co to znamená – „býčí“ trhy mají tendenci růst, zatímco „medvědí“ trhy mají tendenci klesat. Co je to Býčí trh? „Býčí trh“ znamená, že investoři jsou optimističtí, že ceny akcií obecně rostou, Read More…

2-07 Nebezpečí pokusu o načasování trhu Samotná představa, že trh se stává medvědím, není prediktorem katastrofy. Jmění bylo vytvořeno v Prodloužené období pesimismu a klesajících cen akcií, které se zdá, že se živí samo sebou a generuje ještě více pesimismu a ještě nižší ceny akcií. Medvědí trhy. Trik je vědět, kdy jeden přichází, a reagovat Read More…

2-08 Co je to makléřství? Až budete připraveni začít kupovat své vlastní akcie, nevyberete si hotovost z bankomatu, nepojedete do New Yorku a nebudete hledat někoho, kdo by prodal papírové akcie. Místo toho si otevřete účet u makléřské firmy, kde provedete své obchody. Co je to makléřství? Makléřství existuje, aby umožnilo jednotlivcům investovat do širšího Read More…

2-09 Proč jsou akcie dobrou volbou pro investování V tomto kurzu obecně zastáváme názor, že investování na akciovém trhu je vynikající volba pro dosažení konzistentně vysokého výnosu z investice (ROI). To neznamená, že si myslíme, že by si každý měl vybírat akcie – ale že akcie, podílové fondy a ETF obvykle poskytují nejlepší výnos v Read More…

2-10 Nákup jednotlivých akcií versus investování do podílových fondů Jako novější investor byste si také měli být vědomi toho, že můžete ušetřit čas při výzkumu investováním do podílových fondů místo jednotlivých akcií. Podílové fondy obsahují mix a rozmanitost akcií, do kterých rozložíte jednu investici do mnoha malých bloků akcií. Podílové fondy a ETF (fondy obchodované Read More…

2-11 Zdroje Teď byste měli být o něco lépe obeznámeni s tím, jak funguje akciový trh, co ovlivňuje ceny a jaké obecné trendy sledovat. Další kapitola se zaměřuje na výběr vaší první akcie a provedení vašeho prvního obchodu! Slovník Nabídka – Celkové množství zboží, služby nebo cenného papíru dostupného k nákupu za danou cenu. Poptávka Read More…

3-01 Jak vyhledat “Ticker Symbol” První věc, kterou musíte pochopit o obchodování s akciemi, je, že burzy přiřadily každé akcii jedinečný “ticker symbol” pro identifikační účely. Při zkoumání akcií, získávání cenových nabídek a provádění obchodů obvykle musíte znát ticker symbol. Ticker symboly akcií mají obvykle délku 1 až 5 písmen. (Občas obsahují “.” nebo “-” Read More…

3-02 Pochopení akciových cen Akciová cena poskytuje základní informace o konkrétní akcii v určitém okamžiku. Cena obvykle zahrnuje informace jako název společnosti, ticker symbol, cenu, denní maximum a minimum a objem obchodování. Podrobnosti Obvykle, když získáte akciovou cenu, vidíte spoustu dalších informací o té společnosti a o ceně akcie. Nejdůležitější věc, kterou je třeba poznamenat, Read More…

3-03 Typy objednávek – Tržní, Limit, Stop Až budete mít ticker symbol pro společnost, se kterou chcete obchodovat, jste připraveni zadat svou první objednávku. Přejděte do svého virtuálního obchodního účtu a uvidíte několik možností typu objednávky – tržní, limit, stop a trailing stop. Již jste našli symbol pro obchodování „LUV“ a můžete zadat jakékoli množství Read More…

3-04 Podmínky objednávky Teď, když znáte některé základní podmínky objednávky, můžete použít příkazy Limit, Stop a Trailing Stop k začátku budování svého portfolia, sledování dobrých nabídek a ochraně proti ztrátě. Ale když se chystáte skutečně zadat svou objednávku, objeví se ještě jedna možnost – „Doba trvání“. „Doba trvání“ se také nazývá „Podmínka objednávky“ – jak Read More…

3-05 Nákup na margin Když otevíráte skutečnou makléřskou firmu, budete dotázáni, zda chcete otevřít marginový účet. Nákup na margin znamená, že nakupujete cenné papíry pomocí části svých vlastních peněz a berete si půjčku od svého makléře na dokončení nákupu. Zástavou pro půjčku jsou akcie nebo hotovost, které již vlastníte. Rozdíl mezi hodnotou zástavy (cenné papíry) Read More…

3-06 Krátký prodej Dosud jsme mluvili o tom, jak provést své první obchody – koupit akcii, o které si myslíte, že bude mít větší hodnotu. A co když si JSTE JISTÍ, že akcie brzy klesne? Nebylo by skvělé, kdybyste mohli vydělat peníze v obou směrech? S krátkým prodejem to můžete! Co je krátký prodej? „Krátký Read More…

3-07 Jak zaznamenat zisky a ztráty Bohužel, když přijde čas na podání daňového přiznání, IRS chce vědět, kolik peněz jste vydělali nebo ztratili na svém brokerském účtu. Vaše brokerská firma dokonce nahlásí IRS vaše celkové výnosy ze všech vašich prodejů akcií, ale nezaznamenává vaše zisky a ztráty. Důvodem, proč nezaznamenávají vaše zisky nebo ztráty, je, Read More…

3-08 Stanovte cíle a cílové hodnoty Máte mít „herní plán“ pro svůj investiční život. Stejně jako plánujete svůj pracovní den, dovolenou, financování vysoké školy, golfové zápasy a další oblasti svého osobního a profesního života, potřebujete plán, cíl a cíl pro své investiční aktivity. Stravte nějaký kvalitní čas sami se sebou a přemýšlejte o tom, co Read More…

3-09 Zdroje Ok nový investore, měl bys být připraven začít. Nyní můžeš opustit tribuny, obléct si uniformu, překročit bílé čáry a hrát. Zůstaň soustředěný, pozitivní a realistický. Možná se hned nedostaneš do Major League, ale můžeš vstoupit do investičního světa vyzbrojený solidními znalostmi, na kterých můžeš rozvíjet praxí a opakováním na virtuální obchodní simulaci. Slovník Read More…

4-01 Riziko, odměna a diverzifikace Riziko, odměna a Způsob, jak snížit riziko a variabilitu výnosů vašeho portfolia nákupem různých akcií napříč různými odvětvími, tržními kapitalizacemi atd. diverzifikace jsou nejdůležitějšími koncepty, které je třeba pochopit, než začnete s vaším portfoliem. Jsou to faktory ve všech investičních rozhodnutích. Musíte se naučit více než jen učebnicové definice těchto Read More…

4-02 Měření rizika: Sharpeho poměr Sharpeho poměr, pojmenovaný po nositeli Nobelovy ceny Williamu F. Sharpeovi, měří míru návratnosti ve spojení s úrovní rizika potřebného k dosažení této míry. Je to obzvlášť užitečný nástroj pro nováčky v investování, který slouží jako metoda sledování „štěstí“ versus „inteligence“. Příklad Sharpeho poměru Podívejte se na výkonnost těchto dvou akcií: Read More…

4-03 Nákup akcií, které znáte Na světě je desítky tisíc akcií. Pokud máte spoustu času, můžete trávit celý den, každý den čtením desítek zpravodajských webů, sledováním všech nejnovějších diskusních fór, sledováním všech investičních zpravodajských pořadů, posloucháním podcastů a začínáním dne s 20 zpravodajskými bulletiny ve své schránce. Realisticky, to je to, co si většina lidí Read More…

4-04 Seznamte se s Warrenem Buffettem Investování do “toho, co” znáte na základě “kolik” toho víte, může poskytnout vynikající výnos a vyšší úroveň pohodlí. Jako příklad, legendární investor předseda a generální ředitel Berkshire Hathaway, a obecně považován za největšího investora do akcií za posledních 40 let. Warren Buffett nashromáždil své jmění bez použití široké škály Read More…

4-05 Seznamte se s Peterem Lynchem Bývalý portfolio manažer Fidelity Magellan, který se stal největším podílovým fondem v 90. letech. Peter Lynch, další celosvětově respektovaný investiční génius, také ztělesňuje solidní – nikoli exotickou – investiční strategii. Po absolvování Boston College (1965) byl Lynch přijat jako stážista do společnosti, která se navždy spojila s jeho jménem, Read More…

4-06 Akcie Screenery Teď jsme pokryli některé koncepty, které zapadají do plánování vašeho portfolia, slyšeli jsme od některých odborníků a probrali jsme, jak nakupovat to, co znáte. Teď se musíme zaměřit na dokončení vašeho prvního portfolia. Poté, co jste si vytvořili plán a zaměřili se na několik akcií, pravděpodobně budete mít stále nějaké mezery, které Read More…

4-07 Zdroje Je čas rozhodnout se, jak byste chtěli sestavit své portfolio. Ať už se rozhodnete investovat virtuální peníze nebo skutečné prostředky, nyní byste měli mít základ pro vytvoření vlastního promyšleného plánu a strategie. Pomocí svého virtuálního portfolia a obchodních schopností můžete otestovat svou strategii a “upravit” ji, pokud to bude nutné, abyste dosáhli ziskových výsledků Read More…

5-01 Jezděte na svých vítězích Prodej akcie je stejně důležitým investičním rozhodnutím jako její nákup a musíte mít strategii, jak maximalizovat své zisky a minimalizovat své ztráty. Vypracování obchodní strategie je důležité pro vaše budoucí investiční aktivity. I chybná strategie je lepší než žádná strategie. A věřte mi, vaše strategie se bude vždy vyvíjet, jak Read More…

5-02 Nezamilujte se do svých akcií Pravidlo č. 2 – Nezamilujte se do svých nákupů akcií – vítězové NEBO poražení (zejména poražení). Toto je často největší past pro nové investory – držet akcii příliš dlouho, protože ji „máte rádi“. Můžete si toto pravidlo představit jako jakýsi opak strategie „Kupujte, co znáte“ pro výběr svých prvních Read More…

5-03 Nikdy neztrácejte více než 10% Pravidlo č. 3 – Nikdy, nikdy, nikdy neztrácejte více než 10 % na jakémkoli jednotlivém obchodu. V poslední kapitole jsme hovořili o stop a limitních objednávkách a o tom, jak je používat k budování vašich výnosů. Ale jako investor si vždy pamatujte, že vaším cílem číslo 1 je ochrana Read More…

5-04 Diverzifikujte, diverzifikujte a diverzifikujte Pravidlo č. 4 – Diverzifikujte, diverzifikujte a diverzifikujte Diverzifikovat znamená vybrat si různé akcie v různých odvětvích. Historie ukazuje, že v různých obdobích trhu se různé části trhu vyvíjejí lépe než ostatní. Někdy se daří technologickým akciím, jindy bankovním akciím, někdy mezinárodním akciím, někdy obranným, někdy zdravotnickým atd. Protože je Read More…

5-05 Vědět, kdy držet, a kdy prodat Dosud jsme mluvili o tom, jak si užívat své vítěze a neúprosně prodávat své poražené. Nyní musíme přemýšlet o těch otravně mezičasech; akciích, které vám vlastně neztrácejí peníze, ale také se příliš dobře nevyvíjejí. Držte se svých cílů Ochrana proti ztrátě 10 % byla snadná s pokyny k Read More…

5-06 Sledujte objem! Objem je klíčovým ukazatelem akcie, hned po nabídkových a poptávkových cenách. Objem jsme již zmínili, ale pro osvěžení, toto je celkový počet obchodů, které byly provedeny s touto akcií během posledního obchodního dne. Sledování objemu vaší akcie může být docela nudné, a u většiny akcií objem zůstává každý den velmi blízko stejného Read More…

5-08 Zdroje Už jste provedli své první nákupy a nyní máte představu, co s nimi dělat. I když ještě nejste odborník, měli byste nyní mít dostatek informací k vytvoření základní strategie držení a plánu výstupu. Chápete, že byste měli držet své vítěze a zbavit se svých poražených. Mít rozumnou strategii výstupu vám pomáhá maximalizovat vaše Read More…

5-07 Držte se svých výstupních strategií Pravidlo č. 7 – Mějte plán výstupu a cíl pro každou akcii Výstupní strategie jsou navrženy tak, aby chránily vaši hodnotu! Jen málo zkušených obchodníků investuje do jakékoli akcie, aniž by měl výstupní strategii. V nejjednodušší podobě je výstupní strategií plán, jak se dostat z něčeho, v čem se Read More…

6-01 Informace: 10-K, 10-Q a 8-K Prvním místem, kde začít analyzovat společnost, je jít přímo ke zdroji a přezkoumat finanční informace, které společnost zveřejňuje o sobě. V předchozích kapitolách jsme hovořili o IPO a o tom, co je potřeba k tomu, aby se stala veřejnou společností v USA. Aby zůstala veřejnou společností v dobrém postavení Read More…

6-02 Výkaz zisku a ztráty – Úvod Výkaz zisku a ztráty se primárně zaměřuje na příjmy a výdaje společnosti (co vydělali a za co zaplatili) během určitého časového období.  Čistý zisk ukazuje čistý zisk nebo čistou ztrátu v závislosti na výkonnosti společnosti během tohoto období.  Společnosti mohou vypracovat výkaz zisku a ztráty kdykoli chtějí, ale obvykle Read More…

6-03 Provozní zisk, EBITDA a čistý zisk Čistý zisk společnosti je jedním z nejdůležitějších údajů, které můžete získat z finančních výkazů, protože právě tento zisk generuje hotovost a hotovost vytváří hodnotu. Společnost může vyrábět nejvíce inovativní produkty, být v odvětví s minimální konkurencí a mít vynikající management, ale společnost může být stále neudržitelná, pokud tyto Read More…

6-04 Pochopení výkazů peněžních toků Až pochopíte ziskovost společnosti, podívejte se na výkaz peněžních toků, protože to je druhý nejdůležitější prvek fundamentální analýzy a často vyžaduje více než jen povrchní zkoumání. Mnoho odborníků silně tvrdí, že dobrý peněžní tok je důležitější než zisky pro zajištění životaschopnosti společnosti v dlouhodobém horizontu. Překvapeni? Nebuďte. Než začneme diskutovat Read More…

6-05 EPS, PE poměry, peněžní tok na akcii a ROE OK, takže jsme diskutovali o tržbách, provozním zisku, zisku před úroky, daněmi, odpisy a amortizací. EBITDA a čistém zisku. Který je nejlepší měřítko společnosti? Odpověď, bohužel, je ŽÁDNÝ Z VÝŠE UVEDENÝCH! Pokud jsou akcie A a B ve stejném odvětví, mají stejné příjmy, náklady, EBITDA Read More…

Odhady příjmů a zisků 6-06 Když zvažujete koupi nebo prodej akcií, je stejně důležité podívat se na budoucí očekávání jako na historický výkon. Můžeme číst všechny 10-K a 10-Q, které chceme; můžeme studovat výkazy zisku a ztráty, výkazy peněžních toků a rozvahy, dokud je nemáme všechny zapamatované; ale to je jen polovina bitvy. Hodnota společnosti, Read More…

6-07 Rozvaha Jak jsme již zmínili v této kapitole, hodnota akcie je založena na dvou věcech: Budoucí zisky společnosti Současná hodnota společnosti Dosud jsme v této kapitole výhradně diskutovali o budoucích ziscích společnosti. Budoucí zisky obvykle určují, zda cena akcie roste nebo klesá. To vyžaduje největší pozornost každý den pro průměrného investora, ale rozvaha (druhá Read More…

6-08 Management Společnost může mít nejlepší produkt na trhu, spoustu peněz v bance a obrovské množství talentovaných zaměstnanců, a veškerou zákaznickou loajalitu na světě – ale to všechno může zmizet v okamžiku kvůli špatnému vedení na vrcholu společnosti. Podobně může společnost s energickým, veřejně čelícím generálním ředitelem přitáhnout mnohem více pozornosti k podnikání a jejich Read More…

6-09 Nové a vylepšené produkty V kapitalistické ekonomice je inovace nezbytná pro přežití. Společnost nemůže přežít tím, že navždy nabízí stejné produkty vyráběné stejným způsobem, protože nějaká jiná společnost najde způsob, jak vyrobit lepší produkt, vyrobit ho levněji, nebo obojí. To znamená, že pro to, aby byla společnost zisková v dlouhodobém horizontu, jsou „nové a Read More…