Declaração de Renda
As empresas mantêm registros financeiros para entender como sua empresa está se saindo financeiramente. Para empresas de capital aberto (um negócio que vende ações ao público em bolsas de valores), esses registros também são compartilhados com investidores. As três principais demonstrações financeiras que as empresas utilizam são a declaração de renda, o balanço patrimonial e a demonstração de fluxo de caixa.
A declaração de renda foca principalmente na receita e nas despesas da empresa (o que ganharam e o que pagaram) durante um determinado período de tempo. A linha final mostra um lucro líquido ou uma perda líquida dependendo do desempenho da empresa durante esse período. As empresas podem completar uma declaração de renda sempre que quiserem, mas normalmente são completadas trimestralmente (a cada três meses) ou anualmente.
Explicação de uma Declaração de Renda
As declarações de renda são conhecidas por vários nomes, incluindo declaração de lucros e perdas, declaração de ganhos, declaração de receitas, declaração de operações. Esses nomes são usados de forma intercambiável para descrever a mesma demonstração financeira que resume o desempenho financeiro de uma empresa ao longo de um determinado período.
A declaração de renda serve a dois propósitos principais:
- Ela mostra aos gerentes como o negócio está se saindo e se as vendas estão acompanhando as despesas.
- Ela fornece aos investidores uma visão geral do desempenho da empresa.
A coisa importante a lembrar sobre uma declaração de renda é que ela representa o lucro por um determinado período de tempo (por exemplo, 1st Trimestre de 2020). Isso contrasta com o balanço patrimonial, que representa um único momento no tempo (por exemplo, setembro de 2019).
Declaração de Renda da Apple, Inc
Investidores e analistas acham a seção operacional da declaração de renda interessante porque revela despesas diretamente ligadas às operações comerciais regulares, como publicidade, comissões de vendas e suprimentos e equipamentos de escritório. Por outro lado, a seção não operacional detalha informações de receita e despesa sobre atividades não relacionadas às operações regulares de uma empresa, como receita de juros, despesas de juros ou quaisquer perdas de processos judiciais ou outras atividades semelhantes.
Etapas para Compreender a Declaração de Renda
Compreender os termos-chave em uma declaração de renda ajuda a analisar o desempenho financeiro de uma empresa, determinar sua lucratividade e tomar decisões de investimento informadas. A declaração de renda sempre segue uma ordem específica, pois apresenta as receitas e despesas de uma empresa ao longo de um determinado período. Começando com todas as receitas que a empresa ganhou e terminando com o lucro líquido ou lucro após todas as despesas terem sido removidas.
- Data. Isso estará no topo da declaração, para o período em que foi criada; por exemplo, Para o período de três meses encerrado em XYZ Mês DD, AAAA.
- Vendas Líquidas ou Receita Operacional. Refere-se ao montante de receita gerada pelas operações comerciais principais de uma empresa, após deduzir quaisquer descontos, devoluções e abatimentos.
- Custo das Vendas (também conhecido como Custo das Mercadorias Vendidas ou Custo da Receita). Os custos diretos de produzir e vender um produto ou serviço, incluindo mão de obra direta e materiais.
- Lucro Bruto ou Margem. O montante da receita de vendas restante após deduzir o custo das mercadorias vendidas, representando o lucro gerado pelas operações comerciais principais antes de deduzir as despesas operacionais.
- Despesas Operacionais. O total das despesas incorridas para administrar um negócio, excluindo o custo das mercadorias vendidas, juros e impostos. Incluindo aluguel, utilidades, publicidade, seguros, etc.
- Renda Operacional. A renda gerada pelas operações comerciais principais de uma empresa após deduzir as despesas operacionais.
- Despesa de Juros. O custo de tomar dinheiro emprestado, geralmente na forma de juros pagos sobre a dívida.
- Renda Antes dos Impostos. O montante da renda gerada pelas operações de uma empresa antes de contabilizar quaisquer impostos sobre a renda.
- Impostos sobre a Renda. Os impostos pagos sobre a renda de uma empresa, geralmente calculados como uma porcentagem da renda antes dos impostos e ajustados para deduções e créditos.
- Despesas Especiais ou Extraordinárias. Despesas que são consideradas incomuns ou encargos únicos, como custos de reestruturação, baixas de ativos ou acordos legais.
- Renda Líquida. O lucro total (ou perda) gerado após deduzir todas as despesas, incluindo despesas operacionais, juros, impostos e despesas especiais, da receita total.
Essa ordem permite uma apresentação clara e lógica do desempenho financeiro de uma empresa, permitindo que investidores, gerentes e outros usuários tomem decisões informadas.
Principais Pontos a Lembrar
- A declaração de renda representa quão bem uma empresa está se saindo financeiramente durante um período de tempo. Ela resume a receita, despesas e lucro em um único documento financeiro fácil de ler.
- Os investidores prestam muita atenção a uma declaração de renda porque é uma visão precisa do desempenho de uma empresa ao longo de um período específico.
- Os credores avaliam a adequação de um empréstimo com base na declaração de renda porque ela mostra o lucro que uma empresa está gerando.
- Os investidores prestam muita atenção à “linha final” e esperam que esse número cresça consistentemente ao longo do tempo. Esse número é frequentemente o primeiro ponto de dados que um investidor observa ao determinar se deve ou não investir.
- Comparar declarações de renda de um período para o outro é uma ótima indicação da direção que uma empresa está tomando. Se a renda líquida está aumentando, então a empresa está indo na direção certa. Se está diminuindo, então a empresa precisa fazer algumas mudanças.
Encontrando Declarações de Renda
Você pode encontrar as declarações de renda de todas as empresas de capital aberto nos Estados Unidos usando as ferramentas de pesquisa disponíveis em nosso site.
Vá para a aba de Pesquisa de Investimentos no menu principal e clique em “Declarações Financeiras” na lista suspensa. Você pode revisar o balanço patrimonial, a declaração de renda e a declaração de fluxo de caixa de cada empresa de capital aberto nos Estados Unidos, retrocedendo 5 anos.