Συγκριτικό Πλεονέκτημα στην Επιχείρηση
“Αργά και Σταθερά” δεν κερδίζει πάντα τον αγώνα. Ο επιχειρηματικός κόσμος είναι πολύ γρήγορος, ανταγωνιστικός και συχνά σκληρός, όπου αυτός που παραμένει μπροστά στο παιχνίδι είναι πιο πιθανό να emerge νικητής. Το “Συγκριτικό Πλεονέκτημα” είναι αυτό που έχουν οι επιχειρήσεις που τους βάζει μπροστά από τον ανταγωνισμό.
Τι είναι το συγκριτικό πλεονέκτημα;
Το συγκριτικό πλεονέκτημα είναι αυτό που κάνει μια επιχείρηση καλύτερη από όλους τους άλλους σε ό,τι κι αν κάνουν. Η επιχείρηση με το συγκριτικό πλεονέκτημα έχει ένα πλεονέκτημα έναντι των αντιπάλων της και παρέχει μεγαλύτερη αξία στους ενδιαφερόμενους. Υπάρχουν πολλοί τρόποι για να επιτευχθεί το συγκριτικό πλεονέκτημα, αλλά οι δύο πιο κοινοί τρόποι είναι η μείωση τιμών και η διαφοροποίηση.
Μείωση Τιμών
Η “Μείωση Τιμών” σημαίνει ότι μια εταιρεία συνεχώς μειώνει την τιμή ό,τι κι αν πουλάει. Οι εταιρείες σε πολύ ανταγωνιστικές αγορές βασίζονται περισσότερο σε μειώσεις τιμών για να προσελκύσουν πελάτες από μια εταιρεία σε άλλη. Από την προοπτική ολόκληρης της οργάνωσης, οι εταιρείες έχουν συγκριτικό πλεονέκτημα όταν μπορούν να κάνουν τις λειτουργίες και τις γραμμές παραγωγής τους πιο αποδοτικές, και έτσι τους κοστίζει λιγότερο να παράγουν ό,τι πουλάνε. Αν κοστίζει στην εταιρεία Α $3 να παράγει ένα προϊόν, αλλά κοστίζει στην εταιρεία Β $5 να φτιάξει το ίδιο προϊόν, η εταιρεία Α θα έχει ένα μεγάλο συγκριτικό πλεονέκτημα σε έναν πόλεμο τιμών.
Διαφοροποίηση Προϊόντος
Αν οι εταιρείες δεν είναι σε θέση, ή δεν θέλουν να μειώσουν τις τιμές τους, μπορούν ακόμα να αποκτήσουν πλεονέκτημα προσθέτοντας μοναδικά χαρακτηριστικά στο προϊόν, σχηματίζοντας αποτελεσματικές στρατηγικές μάρκετινγκ ή αναπτύσσοντας οποιαδήποτε άλλη στρατηγική που διαφοροποιεί το προϊόν και το καθιστά πιο πολύτιμο για τους πελάτες. Αυτό ονομάζεται “διαφοροποίηση προϊόντος”, που σημαίνει ότι αυτό που κατασκευάζουν και πωλούν είναι διαφορετικό από αυτό που κατασκευάζει ή πουλάει οποιαδήποτε άλλη εταιρεία. Αυτό μπορεί να προκύψει από την προσθήκη νέων χαρακτηριστικών στα προϊόντα τους, την εκκίνηση διαφημιστικών εκστρατειών που κάνουν περισσότερους ανθρώπους να γνωρίζουν τα προϊόντα τους από τον ανταγωνισμό, ή την ύπαρξη μιας εξαιρετικής φήμης με τους πελάτες που τους ενθαρρύνει να επιστρέφουν.
Βασικές ικανότητες
Το βιώσιμο συγκριτικό πλεονέκτημα προέρχεται από τις βασικές ικανότητες μιας εταιρείας. Αυτές είναι οι κύριες δυνάμεις μιας εταιρείας που την βοηθούν να διατηρηθεί μακροπρόθεσμα. Για εταιρείες όπως η Google και η Apple, οι βασικές ικανότητες είναι η τεχνολογία, η έρευνα και ανάπτυξη, η φήμη της μάρκας και τα διαφοροποιημένα προϊόντα.
Η Google είναι γνωστή για την γρήγορη και αποδοτική μηχανή αναζήτησής της, και η Apple συνεχώς ανανεώνει τα προϊόντα της ώστε οι πελάτες να επιστρέφουν. Η Microsoft έγινε η μεγαλύτερη εταιρεία λογισμικού στον κόσμο μέσω της ικανότητάς της να είναι ευέλικτη και να προσαρμόζεται στις μεταβαλλόμενες τεχνολογίες και τις επιθυμίες των πελατών. Η Facebook κατάφερε να δημιουργήσει τη δική της θέση στα κοινωνικά μέσα και να αποκτήσει μια τεράστια βάση χρηστών. Η Walmart απέκτησε πλεονέκτημα έναντι των άλλων στη λιανική βιομηχανία παρέχοντας αγαθά και υπηρεσίες σε χαμηλές τιμές, ενώ η IKEA προχώρησε ένα βήμα παραπέρα, παρέχοντας όχι μόνο φθηνά έπιπλα αλλά και εξαιρετική εξυπηρέτηση πελατών.
Οι εταιρείες πρέπει να είναι σε θέση να επικεντρωθούν στις βασικές τους ικανότητες. Η Walmart θα είχε δυσκολία να λανσάρει μια νέα γραμμή μόδας υψηλής ποιότητας, για παράδειγμα, επειδή δεν είναι γνωστή ως πολυτελής μάρκα. Η φήμη της μάρκας τους ειδικεύεται στη μείωση τιμών και στη ευρεία διανομή, που δεν θεωρούνται πολύτιμες για τη βιομηχανία της μόδας.
Ανάλυση του συγκριτικού πλεονεκτήματος
Αυτά είναι μόνο μερικά από τα εργαλεία που χρησιμοποιούν οι αναλυτές για να εξετάσουν το συγκριτικό πλεονέκτημα που κατέχουν ορισμένες εταιρείες.
Ανάλυση SWOT
Ένας από τους πιο δημοφιλείς τρόπους για να εξετάσουμε το συγκριτικό πλεονέκτημα είναι η διεξαγωγή ανάλυσης SWOT. Το SWOT είναι ένα ακρωνύμιο για τις δυνάμεις, αδυναμίες, ευκαιρίες και απειλές. Αυτή είναι μια ανάλυση του εσωτερικού και εξωτερικού περιβάλλοντος μιας εταιρείας. Αυτό το εργαλείο επιτρέπει στους διευθυντές να αναπτύξουν στρατηγικές για να παραμείνουν ανταγωνιστικοί. Οι εσωτερικές δυνάμεις και αδυναμίες μιας εταιρείας είναι σχετικές με τις εξωτερικές ευκαιρίες και απειλές. Ενώ η βασική της ικανότητα μπορεί να θεωρηθεί δύναμη, για να παραμείνει ανταγωνιστική, η επιχείρηση πρέπει να εκμεταλλευτεί οποιεσδήποτε διαθέσιμες ευκαιρίες, να εργαστεί για να ελαχιστοποιήσει τις αδυναμίες της και να προστατευτεί από πιθανές απειλές. Η επιχείρηση που μπορεί να το κάνει βιώσιμα θα επιβιώσει μακροπρόθεσμα.
Πλαίσιο VRIO
Το συγκριτικό πλεονέκτημα προέρχεται από την ανώτερη απόδοση που προέρχεται από μια εταιρεία που έχει τη σωστή συνδυασμένη πόρων. Οι πόροι μπορεί να είναι τόσο υλικοί όσο και άυλοι. Οι υλικοί πόροι είναι φυσικά πράγματα όπως γη και μηχανήματα, ενώ οι άυλοι πόροι είναι πιο αφηρημένοι όπως η πνευματική ιδιοκτησία και η καλή θέληση. Οι εταιρείες μπορούν να προσδιορίσουν αν έχουν τη σωστή συνδυασμένη πόρων για να είναι σε συγκριτικό πλεονέκτημα χρησιμοποιώντας το πλαίσιο VRIO.
Αυτό το πλαίσιο προσδιορίζει αν οι πόροι, οι ικανότητες ή οι ικανότητες της επιχείρησης είναι πολύτιμοι (V), σπάνιοι (R) και κοστίζουν να αντιγραφούν (I), και αν η επιχείρηση είναι οργανωμένη για να αποκομίσει αξία (O). Αν η εταιρεία απαντήσει ναι σε όλα τα τέσσερα, τότε έχει ένα συγκριτικό πλεονέκτημα. Αν ικανοποιεί μόνο μία ή καμία από τις προϋποθέσεις, τότε βρίσκεται σε συγκριτικό μειονέκτημα, που σημαίνει ότι είναι χειρότερη από τους αντιπάλους της. Αν ικανοποιεί τις πρώτες δύο προϋποθέσεις, τότε βρίσκεται σε συγκριτική ισότητα, που υποδηλώνει ότι είναι στο ίδιο επίπεδο με τους αντιπάλους της. Η εξέταση τριών από τους τέσσερις παράγοντες, τοποθετεί την επιχείρηση σε προσωρινό συγκριτικό πλεονέκτημα, οπότε πρέπει να εργαστούν για να ελέγξουν το 4ο στοιχείο πριν κάποιος από τους ανταγωνιστές τους φτάσει.
Γιατί οι Χρηματοοικονομικοί Δείκτες Έχουν Σημασία
Οι εταιρείες δεν μπορούν να προσδιορίσουν έναν πραγματικό αριθμό για το ανταγωνιστικό τους πλεονέκτημα (ή μειονέκτημα), επειδή μεγάλο μέρος αυτού προέρχεται από άυλους παράγοντες όπως η καλή θέληση και η πιστότητα στη μάρκα. Ωστόσο, οι επενδυτές και οι ανώτεροι διευθυντές χρειάζονται κάποια είδους μετρήσεις απόδοσης με τις οποίες μπορούν να κρίνουν πόσο καλά αποδίδουν σε σύγκριση με τον ανταγωνισμό, και εκεί είναι που οι χρηματοοικονομικοί δείκτες παίζουν ρόλο.
Δείκτες Δραστηριότητας
Οι χρηματοοικονομικοί δείκτες συχνά κατηγοριοποιούνται σε τέσσερις κύριες κατηγορίες. Δείκτες δραστηριότητας που παρέχουν στους επενδυτές μια ιδέα για τη συνολική απόδοση του οργανισμού. Αυτό περιλαμβάνει τον κύκλο εργασιών αποθεμάτων, ο οποίος υπολογίζεται υπολογίζοντας το κόστος πωληθέντων αγαθών προς τον μέσο όρο αποθεμάτων. Ένας υψηλός κύκλος εργασιών αποθεμάτων είναι θετικός δείκτης καθώς δείχνει ότι τα αποθέματα πωλούνται γρήγορα. Ομοίως, υπάρχει κύκλος εργασιών απαιτήσεων και κύκλος εργασιών υποχρεώσεων που υποδεικνύουν πόσο γρήγορα μπορεί η εταιρεία να εισπράξει από τους οφειλέτες της και πόσο γρήγορα αποπληρώνει τους πιστωτές της, αντίστοιχα. Ένας υψηλός δείκτης κύκλου εργασιών περιουσιακών στοιχείων υποδεικνύει ότι μια επιχείρηση χρησιμοποιεί αποτελεσματικά τα περιουσιακά της στοιχεία για να παράγει έσοδα, το οποίο είναι καλός δείκτης ότι μια επιχείρηση απολαμβάνει επί του παρόντος ένα ανταγωνιστικό πλεονέκτημα στον τομέα της.
Δείκτες Ρευστότητας
Οι πιστωτές και οι επενδυτές χρησιμοποιούν ευρέως τους δείκτες ρευστότητας όταν αποφασίζουν αν θα επεκτείνουν ένα δάνειο ή θα κάνουν μια επένδυση. Περιλαμβάνουν τον τρέχοντα δείκτη, τον γρήγορο δείκτη και τον δείκτη ρευστότητας; όλοι οι οποίοι εστιάζουν στα βραχυπρόθεσμα περιουσιακά στοιχεία και τις υποχρεώσεις μιας επιχείρησης. Οι πιστωτές χρειάζονται να γνωρίζουν αν μια επιχείρηση είναι αρκετά ρευστή για να μπορεί να αποπληρώσει τα βραχυπρόθεσμα χρέη της.
Οι εταιρείες με κακούς δείκτες ρευστότητας έχουν πιο δύσκολη πρόσβαση σε πιστώσεις και επενδύσεις, γεγονός που τις θέτει σε μειονεκτική θέση στον τομέα τους, καθώς είναι λιγότερο ευέλικτες στην επένδυση για ανάπτυξη.
Δείκτες Φερεγγυότητας
Οι δείκτες φερεγγυότητας εστιάζουν περισσότερο στις μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις μιας εταιρείας. Οι δανειστές χορηγούν δάνεια σε επιχειρήσεις μόνο αν είναι σίγουροι ότι η επιχείρηση έχει τη δυνατότητα να κάνει τακτικές πληρωμές τόκων και ότι δεν πρόκειται να αθετήσει. Γι’ αυτό χρησιμοποιούνται δείκτες όπως χρέος προς περιουσιακά στοιχεία, χρέος προς ίδια κεφάλαια και κάλυψη τόκων για να μετρηθεί η φερεγγυότητα.
Όπως και οι δείκτες ρευστότητας, η ύπαρξη ισχυρών δεικτών φερεγγυότητας καθιστά μια επιχείρηση πιο ευέλικτη στο πώς μπορεί να δανειστεί χρήματα και να προσαρμοστεί σε μεταβαλλόμενες αγορές, επομένως είναι δείκτης ενός ισχυρού ανταγωνιστικού πλεονεκτήματος.
Δείκτες Κερδοφορίας
Οι δείκτες κερδοφορίας είναι οι πιο δημοφιλείς όταν πρόκειται για χρηματοοικονομικούς δείκτες και είναι επίσης πολύ εύκολοι στην κατανόηση. Μετρούν πόσο κερδοφόρα είναι μια επιχείρηση υπολογίζοντας το περιθώριο μικτού κέρδους ή το περιθώριο καθαρού κέρδους, την απόδοση περιουσιακών στοιχείων ή την απόδοση ιδίων κεφαλαίων. Υψηλότερες αποδόσεις παρέχουν έναν θετικό δείκτη για τις επιχειρήσεις.
Οι χρηματοοικονομικοί δείκτες είναι χρήσιμοι καθώς παρέχουν αριθμούς που μπορούν να συγκριθούν μεταξύ επιχειρήσεων και βιομηχανιών. Οι επιχειρήσεις μπορούν να αποκτήσουν μια αίσθηση της δικής τους θέσης και της θέσης των ανταγωνιστών τους στη βιομηχανία αναλύοντας τις χρηματοοικονομικές καταστάσεις και αποκτώντας αυτούς τους δείκτες. Αυτό, μαζί με άλλους παράγοντες, οδηγεί σε σημαντική στρατηγική λήψη αποφάσεων που μπορεί να κάνει μια επιχείρηση πιο πολύτιμη από τους ανταγωνιστές της και να της δώσει το πλεονέκτημα στην αγορά.