10-05 Développez une stratégie d’investissement qui vous convient

Tout au long de ce cours, nous avons beaucoup parlé de la définition d’objectifs pour vous-même, de l’importance de la diversification, et de certains concepts comme le « Swing Trading » et le « Buy and Hold ». À partir de ce moment, vous devez construire votre propre stratégie d’investissement – une approche de l’investissement qui vous est unique.

Par où commencer

La première étape nous ramène au chapitre 3 – définir des objectifs et des cibles. Commencez par vous demander « Que veux-je exactement faire ? » Cela déterminera comment vous construisez votre portefeuille et comment vous traitez vos investissements. Comprendre vos projets futurs informera vos stratégies d’investissement afin que vous puissiez les atteindre.

Cela ne signifie pas que vous devez avoir un seul objectif avec tout regroupé dans un seul panier. Il est très courant pour les investisseurs de maintenir plusieurs portefeuilles, chacun avec son propre objectif. Un exemple de cela serait un compte de retraite dédié qui utilise une stratégie pure de « Buy and Hold » d’ETFs indiciels, plus un portefeuille « Croissance » séparé pour des objectifs à moyen terme (comme économiser pour une maison, ou simplement faire travailler vos économies). Si vous prévoyez de faire du day trading ou du swing trading, cela devrait également être dans un portefeuille complètement séparé de vos autres investissements, ne serait-ce que pour simplifier la déclaration de vos impôts.

Vous pouvez également avoir différentes stratégies au sein du même portefeuille, ce qui est un élément essentiel de la diversification. Par exemple, vous pourriez déplacer la plupart de vos économies dans un portefeuille « Croissance », où l’objectif global est de battre l’indice S&P 500. Cependant, même à l’intérieur de ce portefeuille, vous pourriez vouloir allouer 1000 $ ou plus à des actions à dividende à faible risque pour agir comme votre « Fonds d’urgence ».

Commencez par les secteurs

Tout d’abord, commencez par où vous voulez investir, avant de choisir des actions individuelles. En comparant les secteurs dans leur ensemble, vous pouvez mieux ressentir l’équilibre entre « Risque et Récompense ».

Le graphique ci-dessous montre les rendements annuels des différents secteurs du S&P 500 de 2010 à 2020. Les barres représentent l’écart entre leur rendement annuel le plus bas et le plus élevé, avec la ligne montrant leur moyenne. Les étiquettes des axes comportent à la fois le nom du secteur et l’ETF le plus populaire.

En utilisant ce graphique comme référence, vous pouvez ressentir le risque et la récompense associés à chaque secteur. Notez que cela est basé sur leurs rendements historiques – cela ne signifie PAS que cette tendance continuera éternellement.

Voici quelques façons de réfléchir à où commencer avec votre stratégie d’investissement :

Préservation du capital

Un portefeuille de « Préservation du capital » souhaite un gain, mais ne veut VRAIMENT pas de perte. Ce serait votre « Fonds d’urgence », ou si vous étiez sur le point de prendre votre retraite, où vous placeriez la plupart de vos actifs boursiers, (en plus des obligations ou d’autres actifs à faible risque dans lesquels vous avez investi).

Dans un portefeuille de « Préservation du capital », vous vous concentreriez d’abord sur les bas des graphiques à barres. Il semble que « Technologie de l’information », « Soins de santé », « Consommation discrétionnaire », « Services publics » et « Immobilier » soient de bons endroits pour commencer à regarder, ou simplement le S&P 500 dans son ensemble :

À partir de là, le prochain objectif serait les rendements moyens les plus élevés. « Technologie de l’information », « Consommation discrétionnaire », « Soins de santé », et le S&P 500 dans son ensemble ont tous réalisé des performances supérieures à 10 %, donc c’est là que nous voulons approfondir.

La bonne nouvelle est qu’un portefeuille de préservation du capital implique principalement des ETFs et des fonds communs de placement, (occasionnellement des actions à dividende, à faible croissance comme les services publics) avec plus d’accent sur le « Buy and Hold ».

Enfin, un portefeuille conservateur ne cherche pas de gros gains, et n’aime vraiment pas les grandes fluctuations à la hausse et à la baisse. Même si la Technologie de l’information a le rendement moyen le plus élevé et le plus grand maximum, nous pourrions vouloir l’exclure car la différence totale entre le minimum et le maximum est si grande. Pour ce portefeuille, nous voulons éviter les grandes fluctuations.

Parce que ce portefeuille de « Préservation du capital » ne cherche pas les rendements les plus élevés, nous ne sommes pas trop préoccupés par les maximums. Si nous voulions nous faciliter la vie, nous pourrions simplement acheter ces ETFs, qui incluent un panier diversifié d’actions au sein de ces secteurs, ou nous pourrions continuer à faire plus de recherches sur les industries ou des entreprises spécifiques à l’intérieur de chaque secteur.

Haute Croissance

Un portefeuille de « Haute Croissance » est entièrement axé sur la maximisation des rendements, avec l’objectif de battre le S&P 500. Si nous voulons battre le S&P, notre premier endroit à regarder est les secteurs qui ont les plus hauts maximums. Dans ce cas, notre premier endroit à regarder serait la Technologie de l’information et les Finances, qui ont tous deux atteint des sommets de plus de 40 %.

Contrairement à notre portefeuille conservateur, la haute croissance doit vraiment approfondir, et ne peut pas se contenter d’acheter un ETF sectoriel et de considérer cela comme suffisant. Après avoir identifié un secteur qui vous intéresse, vous voudriez plonger plus profondément et examiner un ETF sectoriel (un « secteur » étant un sous-ensemble d’un secteur), et répéter pour trouver où concentrer le reste de vos recherches.

Cependant, pour obtenir la meilleure croissance, vous devrez descendre jusqu’aux actions et entreprises individuelles. Poursuivre des gains signifie un trading plus actif, et mettre à jour régulièrement vos ordres limites/stop. Bien que vous n’ayez pas besoin de faire du swing trading ou du day trading, vous devriez surveiller vos actions au moins sur une base hebdomadaire.

« Argent de loisir »

Le portefeuille « Argent de loisir » ne devrait pas représenter plus de 10-20 % de vos investissements totaux, mais c’est là que vous apprendrez le plus. « Argent de loisir » signifie que vous pouvez poursuivre des gains et essayer différentes stratégies, généralement avec un fort accent sur l’utilisation d’une stratégie d’investissement « Achetez ce que vous connaissez ».

Pour un portefeuille de “Fun Money”, vous éviteriez généralement les ETF et vous concentreriez vraiment sur des actions spécifiques des entreprises dont vous souhaitez faire partie. Vous choisiriez des entreprises que vous pensez prêtes pour une croissance explosive basée sur un instinct (plutôt que sur vos recherches détaillées), ou même des entreprises que vous croyez ne pas nécessairement rentables, mais en lesquelles vous croyez et que vous souhaitez soutenir en tant qu’investisseur.

Votre portefeuille de “Fun Money” est celui que vous devriez vérifier quotidiennement, et ne pas avoir de remords à acheter et vendre régulièrement. Bien que réaliser un profit soit toujours un objectif principal, utiliser votre “Fun Money” est le meilleur moyen de vous engager avec les nouvelles d’investissement, d’identifier de nouvelles entreprises et d’acquérir une véritable expérience avec les mouvements de prix, le trading et l’investissement par vous-même.

Personnalisez-le

Les exemples ci-dessus ne sont que quelques cas de la façon dont vous pouvez commencer à aborder la construction de votre portefeuille (ou portefeuilles) – aucun investisseur n’a exactement les mêmes objectifs, et il n’y a pas de chemin garanti vers le succès. Cependant, en gardant à l’esprit les fondamentaux de ce cours et en vous assurant de continuer à pratiquer, vous trouverez un équilibre des stratégies d’investissement qui vous convient !